Holding- und Handelsgesellschaften in Zug

Seit Jahrzehnten ist Zug ein bevorzugter Sitz für Holdinggesellschaften und internationale Handelsunternehmen. Der frühere kantonale Sonderstatus für Holdinggesellschaften ist abgeschafft, doch der Beteiligungsabzug und der tiefe allgemeine Steuersatz halten Zug attraktiv. Zugleich sind die Erwartungen an Substanz und Transparenz deutlich gestiegen.

Das Ende des Holdingprivilegs

Bis Ende 2019 gewährten die Schweizer Kantone Holding-, Domizil- und gemischten Gesellschaften einen steuerlichen Sonderstatus. Diese Regime wurden mit der am 1. Januar 2020 in Kraft getretenen Steuerreform des Bundes abgeschafft. Seither werden Holdinggesellschaften in Zug nach den ordentlichen Regeln besteuert, was in Zug einen tiefen allgemeinen Gewinnsteuersatz bedeutet. Für Gesellschaften, die zuvor einen Sonderstatus genossen, galten Übergangsregeln.

Der Beteiligungsabzug

Das zentrale Instrument für Holdingstrukturen ist der Beteiligungsabzug. Dividenden und qualifizierende Kapitalgewinne aus wesentlichen Beteiligungen werden im Verhältnis ihres Anteils am gesamten Reingewinn der Gesellschaft faktisch von der Gewinnsteuer entlastet. In der Regel qualifiziert eine Beteiligung, wenn sie mindestens 10 Prozent des Kapitals einer anderen Gesellschaft ausmacht oder, bei Dividenden, einen Verkehrswert von mindestens CHF 1 Mio. aufweist. Für Kapitalgewinne gelten zusätzliche Voraussetzungen, darunter eine Mindesthaltedauer. Finanzierungs- und Verwaltungsaufwand schmälern den Vorteil, weshalb die Berechnung sorgfältig erstellt werden sollte.

Rohstoffhändler in Zug

Zug ist eines der wichtigsten Zentren des Rohstoffhandels in der Schweiz. Handelsgesellschaften profitieren vom tiefen Steuersatz, von der Nähe zu Banken der Handelsfinanzierung (Trade Finance) und von einem gewachsenen Pool an Fachleuten in Handel, Operations, Risikomanagement und Compliance. Der Rohstoffhandel steht jedoch unter besonderer Beobachtung, insbesondere hinsichtlich Sanktionen, Exportkontrolle, Geldwäschereibekämpfung und Herkunft der Waren. Schweizer Sanktionsmassnahmen sind von Unternehmen in der Schweiz einzuhalten, und Verstösse können strafrechtliche Folgen haben.

Was Banken und Behörden erwarten

Schweizer Banken prüfen Holding- und Handelsgesellschaften eingehend. Sie verlangen in der Regel eine klare Konzernstruktur, die Identität der wirtschaftlich berechtigten Personen, geprüfte oder zumindest verlässliche Jahresabschlüsse, eine Erläuterung der Handelsströme und Nachweise über Compliance-Prozesse. Steuerbehörden in der Schweiz wie im Ausland achten darauf, wo Entscheidungen tatsächlich getroffen werden. Eine Holding- oder Handelsgesellschaft mit qualifizierter Geschäftsleitung und qualifiziertem Personal in Zug ist weit robuster als eine aus dem Ausland verwaltete Einheit.

Was sich in der Praxis bewährt

Die Substanz dokumentieren. Verwaltungsratsprotokolle, Arbeitsverträge und Büromietverträge zeigen, wo die Gesellschaft geführt wird.
Den Beteiligungsabzug modellieren. Finanzierungskosten können die erwartete Entlastung erheblich verringern.
Compliance in das Handelsgeschäft einbauen. Sanktionsprüfungen und Abklärungen zur Gegenpartei (Know Your Counterparty) erwarten Banken ab der ersten Transaktion.

Wie Ressos Legal unterstützt

Ich berate internationale Konzerne und Händler zu Holdingstrukturen, Handelsgesellschaften und Sanktions-Compliance in der Schweiz. Kontaktieren Sie mich für ein erstes Gespräch.

Nur zur allgemeinen Information. Dieser Beitrag ist keine Rechts- oder Steuerberatung, ersetzt nicht die Beratung im Einzelfall und begründet kein Mandatsverhältnis. Rechtsstand: 10/2026.

Deutsch

Kontakt

Dr. Alexander Ressos, TEP

Rechtsanwalt (Zürich, Schweiz)

Ich bin Rechtsanwalt in der Schweiz und zudem als Solicitor in Hongkong sowie in England und Wales zugelassen und verfüge über fast 25 Jahre Erfahrung.

Gemeinsam mit meinem mehrsprachigen Team, dem unter anderem chinesische, japanische, koreanische, russische, ukrainische und französische Muttersprachler angehören, berate ich Unternehmen und ihre Eigentümer aus aller Welt in sämtlichen Fragen des Bank-, Gesellschafts-, Wirtschafts- und Steuerrechts in der Schweiz, einschliesslich der internationalen Steuerplanung, treuhänderischer Dienstleistungen sowie Leistungen eines Legal Family Office wie Zuzug und Relocation oder Immobilieninvestitionen. Ein besonderer Schwerpunkt meiner Tätigkeit liegt auf Mandanten aus Wachstums- und Frontier-Märkten in Greater China, Zentralasien und dem Kaukasus, im übrigen Asien, im Nahen Osten, in Afrika und in Lateinamerika; ebenso berate ich Mandanten aus Europa und Nordamerika. Über eine verbundene Schweizer Treuhandgesellschaft übernehmen wir zudem die Gründung und laufende Verwaltung ihrer Gesellschaften und anderer Strukturen, einschliesslich Buchhaltung, Steuererklärungen und Corporate-Secretarial-Leistungen, und wo erforderlich wirke ich als professioneller Verwaltungsrat mit. Mit Unterstützung eines Netzwerks erstklassiger Kooperationspartner setze ich Lösungen auch weltweit um.

Ich verstehe mich als Vertrauensberater, der direkt und auf Augenhöhe mit den Entscheidungsträgern zusammenarbeitet: Ich gehe von dem aus, was Sie erreichen wollen, und richte jede Struktur, jeden Vertrag und jede steuerliche Entscheidung an Ihren wirtschaftlichen Zielen aus und daran, wie sie Ihre Rendite nach Steuern verbessert. Als «lawyers who make it happen» bleiben mein Team und ich an Ihrer Seite, bis Ihre Gesellschaft gegründet, Ihre Struktur eingerichtet und Ihre Transaktion vollzogen ist, und wir stehen Ihnen auch für allfällige Folgearbeiten zur Verfügung. Sie profitieren von massgeschneiderten Lösungen und persönlicher Betreuung sowie von fundierter, freundlicher und praxisnaher Beratung. Wir sind nicht der günstigste Anbieter am Markt und wollen es auch nicht sein; unser Ziel sind fundierte, saubere Lösungen und ein ausgezeichnetes Preis-Leistungs-Verhältnis.

Kontakt aufnehmen →