Dividenden, Zinsen und Lizenzgebühren nach dem Abkommen
Die drei Sätze und die landesrechtlichen Ausgangspunkte
Die Artikel 10, 11 und 12 folgen demselben Muster. Der Ansässigkeitsstaat des Empfängers kann die Einkünfte unbeschränkt besteuern. Auch der Quellenstaat kann sie besteuern, doch darf seine Steuer einen festen Prozentsatz nicht übersteigen. Nach Artikel 10 Absatz 2 darf die Steuer auf Dividenden im Quellenstaat 15 % des Bruttobetrags der Dividenden nicht übersteigen. Nach Artikel 11 Absatz 2 darf die Steuer auf Zinsen 12,5 % des Betrags der Zinsen nicht übersteigen. Nach Artikel 12 Absatz 2 darf die Steuer auf Lizenzgebühren 5 % ihres Bruttobetrags nicht übersteigen.1 Anders als moderne Schweizer Abkommen enthält das Abkommen keinen reduzierten Satz für wesentliche Beteiligungen und keine Befreiung für Zinsen, die an Banken oder auf Staatsanleihen gezahlt werden. Diese Merkmale erklären, warum die konzerninterne Befreiung nach dem im nächsten Abschnitt erörterten Abkommen zwischen der Schweiz und der Europäischen Union so wichtig geworden ist.
Die Abkommenssätze sind vor dem Hintergrund der landesrechtlichen Quellensteuern zu lesen. In der Schweiz wird die eidgenössische Verrechnungssteuer (imposta preventiva, Verrechnungssteuer) zu 35 % auf Dividenden schweizerischer Gesellschaften, auf Zinsen von Obligationen und ähnlichen Schuldtiteln sowie auf Zinsen von Kundenguthaben bei Schweizer Banken erhoben.2 Zinsen auf gewöhnlichen Darlehen zwischen Gesellschaften oder zwischen natürlichen Personen und Gesellschaften unterliegen ihr nicht, und die Schweiz erhebt keine Quellensteuer auf Lizenzgebühren oder Dienstleistungsentgelten. In Italien unterliegen an Nichtansässige gezahlte Dividenden nach Artikel 27 Absatz 3 des Decreto del Presidente della Repubblica Nr. 600 vom 29. September 1973 einer abgeltenden Quellensteuer von 26 %.3 An Nichtansässige gezahlte Darlehenszinsen unterliegen nach Artikel 26 Absatz 5 desselben Dekrets grundsätzlich 26 %, wobei das italienische Recht Zinsen auf Staatsanleihen und auf vielen kotierten Anleihen befreit, die an Ansässige von Staaten gezahlt werden, die Informationen mit Italien austauschen, darunter die Schweiz.4 An nichtansässige Gesellschaften gezahlte Lizenzgebühren unterliegen 30 % auf 75 % ihres Betrags, was einem effektiven Satz von 22,5 % entspricht.5
| Einkünfte | Landesrechtliche Quellensteuer | Abkommen | EU-Abkommen (Art. 9) |
|---|---|---|---|
| Schweizer Dividenden | 35 % | 15 % | 0 % (25 %, 2 Jahre) |
| Italienische Dividenden | 26 % | 15 % | 0 % (25 %, 2 Jahre) |
| Schweizer Obligationen- und Kontozinsen | 35 % | 12,5 % | 0 % (verbundene Gesellschaften) |
| Italienische Darlehenszinsen | 26 % | 12,5 % | 0 % (verbundene Gesellschaften) |
| Italienische Lizenzgebühren | 22,5 % effektiv | 5 % | 0 % (verbundene Gesellschaften) |
| Schweizer Lizenzgebühren | keine | – | – |
Tabelle 2: Quellensteuern zwischen der Schweiz und Italien. Quellen wie im Text angegeben.
Anmerkungen
- Abkommen, Art. 10 Abs. 2 («non può eccedere il 15 per cento dell’ammontare lordo dei dividendi»), Art. 11 Abs. 2 («non può eccedere il 12,5 per cento dell’ammontare degli interessi») und Art. 12 Abs. 2 («non può eccedere il 5 per cento dell’ammontare lordo dei canoni»), Text bei https://www.wikilabour.it/wp-content/uploads/2023/07/1978_svizzera-it.pdf. ↩
- Bundesgesetz über die Verrechnungssteuer vom 13. Oktober 1965 (VStG), SR 642.21, Art. 4 Abs. 1 lit. a, b und d, Art. 5 Abs. 1 lit. c (Zinsen auf Kundenguthaben von höchstens CHF 200 pro Kalenderjahr) und Art. 13 Abs. 1 lit. a (35 %), https://www.droit-bilingue.ch/de-it/6/64/642.21-4-7.html, https://www.droit-bilingue.ch/de-it/6/64/642.21-5-9.html und https://www.droit-bilingue.ch/de-it/6/64/642.21-13-17.html. ↩
- Federico Migliorini, «Dividendi percepiti da soggetti non residenti», Fiscomania, 8. Oktober 2025, https://fiscomania.com/dividendi-percepiti-da-soggetti-non-residenti (26 % nach Art. 27 Abs. 3 des Decreto del Presidente della Repubblica Nr. 600 von 1973). ↩
- Decreto del Presidente della Repubblica Nr. 600 von 1973, Art. 26 Abs. 5 (Quellensteuer auf Kapitalerträgen von Nichtansässigen als abgeltende Steuer, im Text mit 12,5 % angegeben und durch Decreto-legge Nr. 66 von 2014, Art. 3, auf 26 % erhöht; Agenzia delle Entrate, Circolare Nr. 19/E vom 27. Juni 2014) und Abs. 5-bis, Brocardi.it, https://brocardi.it/disposizioni-accertamento-imposte-redditi/titolo-iii/art26.html; Art. 26-bis (Befreiung für Nichtansässige, welche die Voraussetzungen des Decreto legislativo Nr. 239 vom 1. April 1996, Art. 6, erfüllen), https://brocardi.it/disposizioni-accertamento-imposte-redditi/titolo-iii/ art26bis.html; Arletti & Partners, «Trattamento fiscale degli interessi dei buoni postali fruttiferi percepiti da un soggetto non residente», 2026, https://arlettipartners.com/it/trattamento-fiscale-degli-interessi-dei-buoni-postali-fruttiferi-percepiti-da-un-soggetto-non-residente-residenza-continuativa-in-un-paese-white-list-articolo-6-decreto-legislativ/ (die Schweiz steht seit 2016 auf der White List gemäss Ministerialdekret vom 4. September 1996; Agenzia delle Entrate, Risposta Nr. 148 von 2026). ↩
- Federico Migliorini, «Royalties in uscita verso la Svizzera», Fiscomania, 6. Mai 2026, https://fiscomania.com/royalties-in-uscita-verso-la-svizzera (30 % auf 75 % des Bruttobetrags, Art. 25 Abs. 4 des Decreto del Presidente della Repubblica Nr. 600 von 1973, effektiver Satz 22,5 %). ↩
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