Das Geschäft mit dem Risiko

Versicherung ist das Geschäft, Ungewissheit in berechenbare Kosten zu verwandeln. Ein Versicherer erhebt Prämien von vielen Versicherungsnehmern, von denen jeder einem Schadensrisiko ausgesetzt ist, und bezahlt die Schäden derer, die sie erleiden. Weil die Schäden einer grossen Zahl von Versicherungsnehmern besser vorhersehbar sind als der Schaden eines Einzelnen, kann der Versicherer die Gesamtschäden schätzen und Prämien festlegen, die sie mit einer Marge für Kosten und Gewinn decken. Die mathematische Grundlage dieses Geschäfts ist das Gesetz der grossen Zahlen, das Jakob Bernoulli in Basel formulierte und das Teil A und Teil B bereits erwähnt haben. Seine wirtschaftliche Grundlage ist die Bereitschaft von Privatpersonen und Unternehmen, eine bestimmte Prämie zu bezahlen, um einen ungewissen Verlust zu vermeiden, was Daniel Bernoulli 1738 in seiner Abhandlung über die Messung des Risikos erklärte.

Basel hat eine besondere Beziehung zur Versicherung. Es ist die Stadt der Bernoulli, deren Mathematik der Versicherungsmathematik zugrunde liegt. Im 19. Jahrhundert wurde es Sitz mehrerer Versicherungsgesellschaften, darunter der heute als Baloise bekannten Gruppe, die zu einem der führenden Versicherer der Schweiz heranwuchs und nach Deutschland, Belgien und Luxemburg expandierte. Seine chemische Industrie schuf Risiken – Feuer, Explosion, Umweltverschmutzung und Haftpflicht –, die Versicherungsschutz in grossem Umfang erforderten. Und seine Privatbanken verwalteten die Anlagen von Versicherern und die Lebensversicherungspolicen wohlhabender Kunden.

Dieses Kapitel untersucht die Entwicklung Basels zu einem Versicherungsplatz von der Mitte des 19. Jahrhunderts bis 1945. Es beschreibt die Ursprünge der Basler Versicherer, die Rolle des grossen Brandes von Glarus bei der Gründung Schweizer Versicherungsgesellschaften, die 1885 eingeführte Bundesaufsicht über das Versicherungswesen, das Lebensversicherungsgeschäft und seine Verbindung mit der Vermögensplanung, die internationale Expansion der Basler Versicherer und die Krisen, denen sie sich stellen mussten, sowie die Entstehung der Sozialversicherung neben der Privatversicherung. Teil I kommt auf die Versicherung in ihrer modernen Form zurück, einschliesslich des Zusammenschlusses von Baloise und Helvetia.

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