Die wirtschaftlich berechtigte Person

Die Feststellung der wirtschaftlich berechtigten Person ist der Kern der modernen Regulierung zur Bekämpfung der Geldwäscherei. Kriminelle und korrupte Amtsträger halten Vermögenswerte selten auf ihren eigenen Namen; sie ziehen es vor, ihr Eigentum hinter Gesellschaften, Trusts, Stiftungen, Strohmännern und Intermediären zu verbergen. Die Pflicht, die natürlichen Personen festzustellen, denen die Vermögenswerte letztlich gehören oder die sie kontrollieren, soll diese Strukturen durchdringen und die wahren Eigentümer für die Finanzintermediäre und über sie für die Behörden sichtbar machen.

Die Schweiz verlangt seit Langem die Feststellung der wirtschaftlich berechtigten Personen. Die VSB von 1977 führte die Erklärung über die wirtschaftlich berechtigte Person ein, die das Geldwäschereigesetz (GwG) später zu einer gesetzlichen Pflicht machte. Bei operativ tätigen Gesellschaften muss der Intermediär die Kontrollinhaber feststellen, in der Regel jene Personen, die mindestens fünfundzwanzig Prozent des Kapitals oder der Stimmen halten oder die Gesellschaft auf andere Weise kontrollieren. Lässt sich keine solche Person ermitteln, wird an ihrer Stelle die geschäftsführende Person festgestellt. Bei Trusts muss der Intermediär den Settlor, die Trustees, den Protector, die Begünstigten und jede weitere Person feststellen, die eine tatsächliche Kontrolle ausübt. Bei Stiftungen muss er den Stifter, die Mitglieder des Stiftungsrats und die Begünstigten feststellen.¹

Bis 2025 verfügte die Schweiz über kein zentrales Register der wirtschaftlich berechtigten Personen. Die Informationen lagen bei den Finanzintermediären und, bei Aktiengesellschaften, in den Aktienbüchern und den Verzeichnissen der wirtschaftlich berechtigten Personen, welche die Gesellschaften seit 2015 nach dem Obligationenrecht (OR) führen müssen. Die Financial Action Task Force (FATF) und das Global Forum on Transparency kritisierten das Fehlen eines zentralen Registers. Unter diesem internationalen Druck schaffte die Schweiz 2019 die Inhaberaktien für die meisten Gesellschaften ab und begann mit der Vorbereitung eines eidgenössischen Registers. 2025 verabschiedete das eidgenössische Parlament das Bundesgesetz über die Transparenz juristischer Personen. Das Gesetz schafft ein eidgenössisches Register der wirtschaftlich berechtigten Personen juristischer Personen, das vom Eidgenössischen Justiz- und Polizeidepartement geführt wird und den zuständigen Behörden zugänglich ist. Es dehnt zudem bestimmte Sorgfaltspflichten zur Bekämpfung der Geldwäscherei auf Berater aus, darunter Rechtsanwälte, die bei der Gründung und Strukturierung von Gesellschaften und Trusts beraten.²

Die Ausdehnung der Sorgfaltspflichten zur Bekämpfung der Geldwäscherei auf Rechtsanwälte ist von besonderer Tragweite für einen Berufsstand, dessen Mitglieder traditionell an das Berufsgeheimnis gebunden sind, das die Vertraulichkeit der ihnen von Klienten anvertrauten Informationen schützt. Die neuen Regeln gelten für bestimmte transaktionsbezogene Tätigkeiten, etwa die Gründung von Gesellschaften und Trusts oder den Kauf und Verkauf von Grundstücken. Sie werfen heikle Fragen nach der Abgrenzung zwischen der Rechtsberatung, die geschützt bleibt, und Finanztransaktionen auf, die Sorgfaltspflichten unterstellt werden.

Anmerkungen

1. Zur Feststellung der Kontrollinhaber operativ tätiger juristischer Personen (Schwellenwert von 25 Prozent, Art. 2a GwV-FINMA; Art. 20 ff. VSB 20) und der an Trusts und Stiftungen beteiligten Personen vgl. die einschlägigen Bestimmungen. ↩
2. Zur Abschaffung der Inhaberaktien bei nicht kotierten Gesellschaften (Bundesgesetz zur Umsetzung von Empfehlungen des Globalen Forums, in Kraft seit dem 1. November 2019, mit Umwandlung bis zum 1. Mai 2021) und zum 2025 vom Parlament verabschiedeten Bundesgesetz über die Transparenz juristischer Personen und die Identifikation der wirtschaftlich berechtigten Personen (eidgenössisches Register der wirtschaftlich berechtigten Personen; Ausdehnung der Sorgfaltspflichten auf bestimmte Beratungstätigkeiten) vgl. die Publikationen des Eidgenössischen Finanzdepartements. ↩

Nur zur allgemeinen Information. Dieser Beitrag ist keine Rechts- oder Steuerberatung, ersetzt nicht die Beratung im Einzelfall und begründet kein Mandatsverhältnis. Rechtsstand: 10/2026.